PARIS LA DEFENSE–(BUSINESS WIRE)–Thales (Euronext Paris: HO) e Hitachi Rail anuncian hoy el inicio de negociaciones exclusivas para la venta de la actividad global Sistemas de Transporte Terrestre (Ground Transportation Systems, o GTS) de Thales, por un valor empresarial de 1.660 millones de euros.
Con unos 9.000 empleados a finales de 2020, GTS es un lider global en sistemas de senalizacion viaria y control de trenes, sistemas de telecomunicaciones y supervision, asi como de soluciones de cobro de billetes, todas ellas tecnologias claves para una movilidad mas sostenible. Cerca de 8.000 millones de pasajeros se benefician de las tecnologias ferroviarias de GTS cada ano.
Gracias al compromiso de los empleados de GTS y, en general, del conjunto del equipo directivo de Thales, la actividad ha protagonizado un cambio notable en los ultimos cinco anos, y entre 2020 y en el primer semestre de 2021 ha registrado sus mejores resultados financieros de los ultimos siete anos, a pesar de la crisis de la covid-19.
Gracias a las potentes complementariedades tecnicas, geograficas y comerciales entre Hitachi Rail y GTS, la combinacion creara un proveedor lider de soluciones de senalizacion ferroviaria, con una oferta mas amplia de productos y una mayor capacidad para responder a la demanda de sus clientes en todo el mundo. Asimismo, brindara a los empleados de GTS mayores oportunidades profesionales. La fortaleza combinada de Hitachi y las competencias digitales de GTS contribuiran a acelerar la oferta de movilidad como servicio (MaaS, Movility as a Service) de Hitachi Rail.
Con esta transaccion, Thales refuerza su enfoque estrategico en tres mercados de alta tecnologia con un fuerte potencial de crecimiento: aeroespacial, defensa e identidad y seguridad digitales. Las actividades de Thales en cada uno de estos mercados son actores de primer plano, especializados en sistemas inteligentes y soluciones digitales, y capaces de generar de forma constante margenes EBIT de dos digitos. Este movimiento tambien permite al Grupo fijarse un objetivo de margen EBIT del 12% a medio plazo.
Ademas, esta transaccion fortalecera el balance de Thales y le ofrecera una fuerte disponibilidad de tesoreria.
“Tras una fase de negociacion con actores claves del mercado, Thales ha elegido el mejor socio industrial para garantizar el exito en el desarrollo a largo plazo de su actividad de transporte terrestre. Este movimiento esta generando importantes beneficios para nuestros clientes, empleados y accionistas, y esta situando a GTS a la cabeza del desarrollo de la movilidad sostenible.” – Philippe Keryer, Director general adjunto de Estrategia, Investigacion y Tecnologia, Thales.
“Con este importante movimiento estrategico, podremos centrarnos en el desarrollo de nuestras tres actividades de alta tecnologia con potencial de crecimiento a largo plazo: aerospacial, defensa e identidad digital y seguridad, consolidando todavia mas nuestra posicion de primer nivel en el mercado.” – Patrice Caine, Presidente y director general de Thales.
“El anuncio de hoy brinda una excepcional oportunidad a los equipos de Hitachi Rail y de la actividad Sistemas de Transporte Terrestre de Thales para generar mas valor para nuestros clientes, las ciudades y los pasajeros de todo el mundo. No solo aumentaremos el alcance de nuestras capacidades basicas de senalizacion en el marco de nuestra oferta llave en mano, sino que podremos combinar nuestras capacidades digitales y el MaaS. La solidez de los equipos, las relaciones con los clientes y la tecnologia de GTS nos ayudaran a crecer para convertirnos en un actor clave del sector, con la ayuda adicional de Lumada y de las competencias en ingenieria digital de nuestros equipos de GlobalLogic y del conjunto del Grupo Hitachi.” – Andrew Barr, Director general, Hitachi Rail
Perspectivas financieras actualizadas para 2021
Dado que el segmento del transporte se tratara como operaciones discontinuas en los estados financieros, las perspectivas financieras de Thales para 2021 quedan actualizadas del modo siguiente:
De igual modo que en 2019 y 2020, un ratio de contratacion sobre ventas superior a 1.
Una facturacion de entre 15.800 y 16.300 millones de euros.
Un margen EBIT de entre el 9,8 y el 10,3% (+180-230 puntos basicos respecto a 2020).
Siguientes pasos
Se informara y se consultara con los representantes de los empleados de Thales e Hitachi Rail sobre este proyecto con arreglo a la legislacion de los paises implicados.
La finalizacion de la operacion exigira la disociacion de la actividad en varios paises y estara sujeta a las condiciones estandares, que incluyen autorizaciones legales y en materia de antimonopolio. Esta previsto que concluya enre finales de 2022 y principios de 2023.
Detalles del acuerdo
Plan: adquisicion del 100% de la actividad Sistemas de Transporte Terrestre por parte de Hitachi Rail tras su disociacion de Thales, con sujecion a la autorizacion de los representantes de los empleados y de los organismos reguladores competentes.
Precio: Valor empresarial de 1.660 millones de euros (215.000 millones de yenes), correspondiente a un multiplo de valoracion EV/EBIT de 13,8x, sobre la base del EBIT del periodo comprendido entre el 2o semestre de 2020 y el 1er semestre de 2021. El precio de venta final se determinara tras los ajustes habituales relativos al capital circulante neto y al endeudamiento neto, sobre la base de los importes reales en la fecha de conclusion.
Forma de pago: Pago en efectivo en mano en el momento de la conclusion.
Oferta autorizada por los Consejos de administracion de Thales e Hitachi.
Asesores: En relacion con esta transaccion, Lazard ha actuado como asesor financiero de Thales, y BDGS, Baker McKenzie y August Debouzy han actuado como asesores legales.
****
El presente comunicado de prensa contiene informacion interna segun la definicion del articulo 7 del reglamento europeo no 596/2014. Contiene algunas afirmaciones prospectivas. Aunque Thales opina que sus expectativas se basan en suposiciones plausibles, los resultados pueden diferir de las citadas anticipaciones debido a distintos riesgos y contingencias, tal como se describe en el Documento de Registro Universal de la empresa, presentado ante la autoridad francesa de los mercados financieros (Autorite des marches financiers, AMF).
Acerca de Thales
Thales (Euronext Paris: HO) es un lider global en tecnologias avanzadas que investiga innovaciones digitales y de deep tech (conectividad, big data, inteligencia artificial, ciberseguridad y tecnologia cuantica) para construir un futuro en el que todos podamos confiar, un factor vital para el desarrollo de nuestras sociedades. El Grupo ofrece a sus clientes (empresas, organizaciones y estados) de los mercados de la defensa, la aeronautica, el espacio, el transporte y la identidad y la seguridad digitales soluciones, servicios y productos que les ayudan a cumplir con sus misiones criticas, situando al hombre en el centro del proceso de toma de decisiones.
Thales cuenta con 81.000 empleados en 68 paises. En 2020, el Grupo facturo 17.000 millones de euros.
Acerca de Hitachi, Ltd.
Hitachi, Ltd. (TSE: 6501), con sede social en Tokio, Japon, realiza una actividad de innovacion social que combina tecnologia de la informacion (IT), tecnologia operativa (OT) y productos. Los ingresos consolidados de la empresa en el ejercicio fiscal 2020 (finalizado el 31 de marzo de 2021) ascendieron a 8,729 billones de yenes (78.600 millones de dolares), con 871 filiales consolidadas y cerca de 350.000 empleados en todo el mundo. Hitachi trabaja para aumentar el valor social, medioambiental y economico para sus clientes en seis ambitos: IT, energia, industria, movilidad, Smart Life y sistemas de automocion a traves de Lumada, la plataforma de soluciones, servicios y tecnologias digitales avanzadas de Hitachi para convertir los datos en visiones que guien la innovacion digital. Para mas informacion sobre Hitachi, visite el sitio web de la empresa en https://www.hitachi.com.
Acerca de Hitachi Rail
Hitachi Rail es proveedor global integrado de soluciones ferroviarias en los ambitos del material rodante, la senalizacion, el servicio y el mantenimiento, la tecnologia digital y las soluciones llave en mano. Presentes en 38 paises de seis continentes y con una plantilla de mas de 12.000 empleados, nuestra mision es contribuir a la sociedad mediante el constante desarrollo de mejores soluciones de transporte ferroviario. Nos sentimos orgullosos de nuestros logros internacionales, desde los mundialmente conocido “trenes bala” hasta nuestras soluciones de senalizacion o nuestros proyectos llave en mano, asi como nuestras soluciones digitales y de gestion avanzada del trafico. Aprovechando la tecnologia y las capacidades de investigacion y desarrollo lideres del mercado del Grupo Hitachi, innovamos y disenamos soluciones lideres en nuestro sector que generan valor para nuestros clientes, asi como sistemas ferroviarios sostenibles que benefician al conjunto de la sociedad. Para mas informacion sobre Hitachi Rail, visite www.hitachirail.com.
VISITE